Cara trading futures kripto di Bybit

Trading futures kripto memungkinkan Anda untuk mengambil eksposur Long atau Short terhadap harga token tanpa harus memegang aset itu sendiri. Dengan Leverage, pergerakan 2% yang berlawanan dengan posisi 25x dapat mengurangi Margin Awal sekitar 50%, sebelum biaya dan ongkos lainnya.

Bybit menyusun pasar Futures-nya di sekitar tiga keluarga kontrak dan dua jenis kontrak, yaitu perpetual dan expiration. Memilih kombinasi yang tepat untuk strategi Anda adalah bagian mendasar dari Trading Derivatif.

Panduan trading futures kripto ini mencakup jenis kontrak Bybit, cara menempatkan order, dan kontrol risiko yang perlu ditinjau sebelum melakukan trading.

Poin-poin utama:

• Kontrak Futures memberikan Anda eksposur harga tanpa mengharuskan kepemilikan langsung atas aset, dengan peluang leverage yang dapat memperbesar keuntungan sekaligus kerugian.

• Bybit menawarkan kontrak yang diselesaikan dengan USDT, diselesaikan dengan USDC, dan invers. Dua jenis utamanya adalah Perpetual dan Futures berbasis kedaluwarsa.

• Likuidasi bergantung pada mode margin Anda: Margin Terisolasi menggunakan harga mark dan harga likuidasi, sedangkan Margin Silang dan Margin Portofolio menggunakan margin pemeliharaan tingkat akun.

Apa itu kontrak Futures Kripto?

Trading Futures Kripto berarti membeli atau menjual kontrak yang terkait dengan harga mata uang kripto. Kontrak Futures adalah perjanjian untuk mempertukarkan aset, atau setara kasnya, pada harga yang ditetapkan di tanggal mendatang. Perpetual kontraktidak memiliki tanggal Kedaluwarsa. Produk ini menggunakan pembayaran pendanaan berkala antara pemegang Long dan Posisi Short untuk membantu menjaga harganya agar tetap dekat dengan Harga Spot Aset Dasar.

Futures keuangan tradisional beroperasi di dalam bursa yang diatur, dengan jam perdagangan tetap dan rentang aset yang lebih sempit. Futures ini mencakup komoditas, mata uang, dan indeks ekuitas. Sebaliknya, Futures kripto diperdagangkan terus-menerus di bursa mata uang kripto, dengan perlakuan regulasi yang sangat bervariasi tergantung yurisdiksi — detail yang perlu diperhatikan, alih-alih mengasumsikan bahwa perlindungan investor yang sama berlaku seperti untuk kontrak keuangan tradisional.

Keunggulan utama dari Futures adalah fleksibilitas arah. Anda dapat membuka Posisi untuk kenaikan atau penurunan harga tanpa harus membeli atau menjual token dasar tersebut. Leveragememungkinkan Anda untuk mengendalikan posisi nosional yang lebih besar dengan modal yang lebih sedikit, meskipun kerugian dihitung berdasarkan eksposur penuh Anda, bukan hanya Margin Anda saja. Ini adalah detail penting lainnya yang sering diabaikan oleh para pemula.

Jenis kontrak Futures kripto di Bybit

Bybit menawarkan kontrak USDT, USDC, dan inverse. Kontrak Perpetual tidak memiliki tanggal kedaluwarsa, sementara kontrak kedaluwarsa diselesaikan pada tanggal yang ditentukan. Tabel tersebut merangkum keluarga kontrak; simbol dan kedaluwarsa yang tersedia muncul di daftar kontrak langsung.

Kontrak USDT dan USDC diselesaikan dalam masing-masing stablecoin, sehingga keuntungan dan kerugian didenominasikan dalam mata uang penyelesaian. Di bawah Margin Terisolasi Margin, aset penyelesaian juga berfungsi sebagai margin. Margin Silang Margin dan Margin Portofolio Margin dapat menggunakan jaminan UTA lain yang memenuhi syarat, tunduk pada aturan jaminan Bybit.

Untuk trading futures bitcoin, mata uang penyelesaian mengubah cara Anda mengukur hasil Anda. Kontrak inversmenyelesaikan keuntungan dan kerugian dalam mata uang kripto dasar. Sebagai contoh, kontrak BTCUSD diselesaikan dalam Bitcoin(BTC). Di bawah Margin Terisolasi Margin, ini juga menggunakan BTC sebagai margin, sehingga nilai dolar dari jaminan Anda bergerak mengikuti harga bitcoin.

Simbol kontrak mengidentifikasi aset penyelesaian dan, untuk kontrak kedaluwarsa, tanggal kedaluwarsanya. Sebagai contoh, BTCUSDT menunjukkan kontrak USDT Perpetual. Simbol yang ditambahkan tanggal mengidentifikasi kontrak kedaluwarsa. Detail kontrak menunjukkan ketentuan kedaluwarsa dan penyelesaian yang spesifik.

Perpetual kontraktidak memiliki tanggal kedaluwarsa dan menggunakan pembayaran pendanaan berkala. Kontrak kedaluwarsa secara otomatis menyelesaikan posisi terbuka yang tersisa pada Tanggal Penyelesaian yang ditentukan. Bybit Panduan biaya futuresmenjelaskan biaya penyelesaian yang berbeda untuk kontrak USDT dan kontrak kedaluwarsa inverse.

Leverage maksimum bergantung pada kontrak dan tingkat batas risikonya. Pengaturan yang tersedia dapat berubah sesuai dengan ukuran posisi dan tingkat yang berlaku. Bybit's Aturan Trading Futuresjelaskan batas pesanan dan tautkan ke parameter terkini masing-masing kontrak.

Bagaimana cara kerja kontrak Futures Kripto?

Dengan kontrak Futures, Anda dapat membuka baik long atau short posisi. Posisi Long memperoleh keuntungan dari kenaikan harga; Posisi Short memperoleh keuntungan dari penurunan harga, sebelum dikurangi biaya dan ongkos lainnya.

Sebagai contoh, katakanlah BTCUSDTkontrak dihargai sebesar 50.000 USDT. Jika Anda membuka Posisi menggunakan 5.000 USDT modal Anda sendiri sebagai Margin dengan leverage 10x, Anda memiliki eksposur pasar efektif sebesar 50.000 USDT (tepat 1 BTC). Jika harga naik menjadi 51.000 USDT, pergerakan sebesar 2%, Posisi Anda untung 1.000 USDT, yang mewakili pengembalian 20% yang diukur terhadap Margin Awal Anda. Dalam kasus ini, leverage meningkatkan pergerakan harga yang moderat menjadi hasil persentase yang jauh lebih besar.

Mari kita hitung hal yang sama secara terbalik. Penurunan ke 49.000 USDT mengikis 1.000 USDT dalam Margin, kerugian sebesar 20%, dengan pergerakan harga yang sedikit lebih merugikan mungkin mendorong Posisi tersebut ke arah LikuidasiIni adalah bagian yang sering kali diremehkan oleh pemula: leverage tidak hanya memperbesar hasil yang menguntungkan — leverage juga memperbesar ke arah mana pun pasar bergerak. Jika pergerakan pasar berlawanan dengan Anda, contohnya, kenaikan harga saat Anda memegang Posisi Short, kerugian Anda dapat membengkak dengan cepat.

Kontrak kedaluwarsa secara otomatis melakukan penyelesaian atas posisi yang tersisa pada tanggal kedaluwarsa yang ditentukan. Detail kontrak menentukan ketentuan penyelesaiannya; hal ini berbeda dengan menentukan harga penutupan Anda sendiri sebelum kedaluwarsa.

Perpetuals tidak pernah mencapai titik penyelesaian seperti ini. Sebaliknya, mereka bergantung pada aliran pendanaan berkala antara posisi long dan short untuk menjaga harga kontrak tetap mendekati nilai Spot tanpa batas waktu.

Margin Pemeliharaanadalah margin minimum yang diperlukan untuk mempertahankan posisi. Dalam Margin Terisolasi, likuidasi dipicu ketika harga mark mencapai harga likuidasi posisi. Dalam Margin Silang dan Margin Portofolio, likuidasi dipicu ketika tingkat margin pemeliharaan akun mencapai 100%. Harga likuidasi yang ditampilkan dalam Margin Silang adalah estimasi; Margin Portofolio tidak menggunakan harga likuidasi yang ditampilkan sebagai pemicunya. Perbandingan margin-mode Bybit menjelaskan perbedaan-perbedaan ini.

Cara trading futures kripto di Bybit

Tangkapan layar di bawah ini mengilustrasikan alur Aplikasi Bybit. Milik Bybit Panduan Pusat Bantuan saat inimenyediakan instruksi terpisah untuk Aplikasi dan Situs Web, termasuk pengaturan pesanan dan penutupan posisi.

Langkah 1: Jika Anda belum melakukannya, buka Akun Trading Terpadu(UTA)

Pastikan akun Anda menggunakan UTA sebelum mengikuti panduan ini. Pemegang Akun Standar yang sudah ada dapat mengikuti Instruksi peningkatan Bybit. Pemutakhiran ini tidak dapat dibatalkan, jadi tinjau persyaratannya sebelum mengonfirmasinya.

Langkah 2: Danai UTA Anda

Setoran Kripto akan dikreditkan ke Akun PendanaanUntuk deposit kripto, pilih koin dan jaringan yang didukung dengan benar sebelum mengirim dana. Transfer aset ke UTA Anda, atau aktifkan transfer otomatis untuk deposit kripto yang didukung. Layanan Fiat juga dikelola melalui Akun Pendanaan; Pastikan UTA Anda memiliki aset penyelesaian atau agunan yang memenuhi syarat yang diperlukan untuk mode margin yang Anda pilih sebelum melakukan order.

Langkah 3: Berlatih dengan Trading Demo

Jika tersedia, lingkungan demo Bybit memungkinkan Anda untuk menempatkan order dan membiasakan diri dengan antarmuka tanpa risiko kehilangan dana sungguhan. Praktik ini sangat layak dilakukan sebelum Anda melakukan perdagangan langsung pertama Anda, daripada mempelajari mekanismenya di bawah tekanan pasar yang nyata.

Langkah 4a: Buka Posisi

DariPerdagangan item menu di bagian bawah layar beranda Aplikasi Bybit, pilihFutures. Kemudian, ketuk ticker default di pojok kiri atas, pilih PerpetualatauFutures tab, dan pilih USDC, USDTatauTerbaliksub-tab, tergantung pada preferensi kontrak Anda.

Langkah 4b: Ketuk kontrak pilihan Anda untuk membuka antarmuka perdagangannya

Di area pesanan, tinjau Mode Margin UTA Anda sebelum melakukan pemesanan. Mode yang dipilih berlaku untuk seluruh akun.Margin Terisolasimengalokasikan Margin ke posisi individu, Margin Silangberbagi jaminan yang memenuhi syarat di seluruh posisi danMargin Portofoliomenilai risiko portofolio secara keseluruhan. Di Aplikasi, menu elipsis menampilkan Mode Margin Anda dan memungkinkan Anda untuk memilihAlihkan Mode Margin saat kriteria yang diperlukan terpenuhi. Untuk detailnya, lihat Perbandingan margin-mode Bybit.

Langkah 4c: Atur leverage dan konfigurasi pesanan Anda

Atur leverage menggunakanLeverage dropdown dan presetnya, atau pilih SesuaikanPilih jenis order Anda, sepertiBatas, PasaratauBersyarat, lalu masukkan pengaturan harga dan jumlah pesanan yang diperlukan.

Langkah 5: Atur TP/SL untuk manajemen risiko

Ambil profitdan pengaturan stop-loss membuat order keluar setelah order masuk Anda terpenuhi. Pemicu tidak menjamin keluarnya order pada harga yang tepat tersebut. Eksekusi bergantung pada jenis order, likuiditas, dan pengaturan pelindung harga yang berlaku.

PeriksaTP/SLkotak centang, lalu tetapkan level take-profit dan stop-loss Anda di kolom yang sesuai. Tinjau pengaturan pesanan Anda, lalu ketukPosisi beliatauShort untuk mengirimkan order masuk Anda. Dalam Mode Lindung Nilai, tombol pembuka diberi labelBuka LongdanBuka Posisi Short.

Langkah 6: Pantau dan tutup posisi Anda

Gunakan tab Posisi untuk meninjau laba dan rugi (PnL) yang belum direalisasi serta indikator risiko yang relevan dengan Mode Margin Anda. Ketuk Tutup Berdasarkan, lalu pilih Pasar atau Limit dan masukkan jumlah penutupan. Anda dapat menyesuaikan jumlah untuk keluar sebagian jika ukuran posisi aktif Anda melebihi jumlah pesanan minimum kontrak. Penutupan pasar dapat menyebabkan Selip, sementara Limit Close bergantung pada eksekusi pada harga yang ditentukan atau lebih baik.

Cara umum yang digunakan trader dalam menggunakan Futures Kripto

Futures digunakan untuk sejumlah pendekatan dan strategi trading populer, seperti lindung nilai, day trading, trading swingdan banyak lagi.

Lindung Nilai menyeimbangkan risiko dalam kepemilikan Spot yang ada dengan mengambil Posisi Futures yang berlawanan, melindungi dari penurunan tanpa memaksa penjualan token yang mendasarinya. Day trading membuka dan menutup posisi dalam satu sesi, sementara scalping mempersingkatnya lebih jauh, mengejar pergerakan harga yang kecil dan cepat di banyak perdagangan secara berturut-turut. Trading Swing menahan posisi selama berhari-hari atau berminggu-minggu untuk menangkap tren jangka menengah, dan position trading memperpanjang cakrawala tersebut hingga berminggu-minggu atau berbulan-bulan berdasarkan keyakinan arah yang lebih luas, daripada kebisingan jangka pendek.

Teknik apa pun yang sesuai dengan gaya Anda, prinsip-prinsip yang sama berlaku untuk semuanya: tetapkan stop-losssebelum masuk (daripada bereaksi saat trading sedang berlangsung), lakukan diversifikasi alih-alih memusatkan eksposur pada satu taruhan yang berkorelasi — dan jangan pernah mempertaruhkan modal yang tidak mampu Anda tanggung kerugiannya.

Keuntungan trading crypto futures di Bybit

• Leverage fleksibelmemungkinkan Anda memilih level yang disesuaikan dengan kontrak dan level Anda sendiri toleransi risiko, alih-alih terikat pada rasio tunggal yang tetap di setiap perdagangan. Seorang trader yang nyaman dengan volatilitas pada pasangan utama seperti BTCUSDT mungkin menggunakan leverage yang lebih tinggi daripada yang mereka gunakan untuk kontrak Altcoin yang lebih tipis dan lebih fluktuatif. Batas leverage per kontrak Bybit mencerminkan perbedaan tersebut secara langsung.

• Biaya perdagangan yang transparan, dengan kurs terkini yang dipublikasikan di Jadwal biaya Bybit, memungkinkan untuk menghitung biaya di muka alih-alih memunculkannya sebagai kejutan setelah serangkaian perdagangan.

• Likuiditas dalam pada kontrak utama membantu mendukung eksekusi pesanan yang lebih lancar dan spread yang lebih ketat. Hal ini juga mengurangi Selipbaik saat masuk maupun keluar, terutama di pasar yang bergerak cepat di mana likuiditas yang tipis di tempat lain akan memperlebar kesenjangan antara harga yang diharapkan dan harga yang terisi.

• Kontrol risiko bawaan — seperti pesanan TP/SL dan mode margin ganda — memungkinkan Anda menentukan jalan keluar bahkan sebelum Anda memasuki Posisi, alih-alih berimprovisasi di bawah tekanan setelah perdagangan bergerak melawan Anda.

Secara bersama-sama, fitur-fitur ini membantu Anda mengelola risiko, meskipun tidak ada satu pun yang dapat mengubah volatilitas mendasar yang Anda hadapi dalam perdagangan.

Risiko trading futures Kripto

• Leverage memperbesar kerugian dengan kekuatan yang sama seperti saat memperbesar keuntungan. Pergerakan pasar yang merugikan sedikit saja dapat menghapus sebagian besar Margin Anda lebih cepat daripada Trading Spot.

• Likuidasi berarti kehilangan margin yang telah Anda alokasikan sepenuhnya. Di bawah SilangMode Margin, eksposur tersebut dapat meluas di luar satu Posisi ke saldo akun Anda yang lebih luas, karena jaminan digunakan bersama di seluruh perdagangan terbuka, bukan dipisahkan per Posisi.

• Pasar kripto memiliki tingkat volatilitasyang sering kali dapat ditoleransi oleh trader Spot, namun tidak dapat diabaikan oleh trader Futures dengan leverage. Pergerakan harga beberapa persen dalam satu sesi bukanlah hal yang aneh, bahkan pada pasangan mata uang utama, apalagi pada kontrak berkapitalisasi kecil.

• Biaya pendanaan (funding fees) pada kontrak Perpetual terakumulasi secara berkala. Biaya ini dikreditkan atau didebitkan tergantung pada sisi perdagangan yang Anda pegang, dan dapat menggerus keuntungan posisi yang ditahan dalam jangka waktu yang lebih lama secara perlahan — terutama ketika tingkat pendanaan (funding rates) terus tren ke satu arah.

• Perlakuan regulasi terhadap derivatif kripto tidak merata di berbagai yurisdiksi, menambahkan lapisan ketidakpastian yang sepenuhnya berada di luar risiko harga, dan lebih sulit untuk dilakukan lindung nilai secara langsung.

• Trading Futures menghukum kurangnya pengetahuan manajemen risiko dengan jauh lebih berat daripada Trading Spot. Oleh karena itu, siapa pun yang belum memahami persyaratan Margin, pemicu Likuidasi, dan mekanisme mark-to-market dengan baik harus membangun pemahaman tersebut sebelum menginvestasikan modal yang signifikan.

Risiko-risiko inilah yang menjadi alasan mengapa Bybit memadukan produk leverage dengan opsi TP/SL dan indikator risiko yang sesuai dengan mode margin Anda. Pantau harga mark dan harga likuidasi posisi di bawah Margin Terisolasi, atau tingkat margin pemeliharaan akun di bawah Margin Silang dan Margin Portofolio. Tinjau kontrol ini sebelum membuka posisi dan terus pantau selama posisi tersebut masih terbuka.

Intinya

Futures Kripto menawarkan eksposur yang fleksibel dan efisien secara modal, serta alat lindung nilai yang tidak dapat ditiru oleh trading spot. Namun, fleksibilitas ini disertai dengan risiko likuidasi, biaya pendanaan, dan efek penguat yang dimiliki leverage terhadap keuntungan maupun kerugian. Trader futures kripto pemula sebaiknya memulai dengan leverage yang konservatif, mengonfirmasi Mode Margin mereka, dan mengatur perlindungan TP/SL sebelum membuka posisi.

Tidak ada satu pun dari langkah-langkah ini yang sepenuhnya menghilangkan risiko pasar. Namun, mengabaikannya dapat membuat perdagangan pertama yang terkendali berubah menjadi likuidasi yang dapat dihindari. Jadikan kontrol risiko ini sebagai prasyarat mutlak — bukan sekadar pilihan — sebelum Anda menambah ukuran posisi Anda.

#BelajarBersamaBybit